La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) aprobó la inscripción de Digi Spain para su salida a bolsa con un precio fijado en 5.60 euros por acción. La operación contempla una capitalización bursátil de aproximadamente 1,662 millones de euros y marca un paso significativo para la filial española de la compañía de telecomunicaciones de origen rumano.
La oferta pública inicial comprende un total de 51.3 millones de acciones valoradas en 287 millones de euros, divididas en dos tramos diferenciados. El proceso de bookbuilding, fase en la que se recopilan las órdenes de compra de los inversores institucionales, dará inicio el 10 de julio de 2026.
Estructura de la operación bursátil
La oferta se divide en un tramo primario y un tramo secundario. El tramo primario contempla la emisión de aproximadamente 26.8 millones de acciones nuevas por un valor de cerca de 150 millones de euros. Esta emisión de nuevas acciones generará ingresos netos de aproximadamente 134 millones de euros que serán destinados principalmente a financiar iniciativas de crecimiento de la compañía.
Por su parte, el tramo secundario involucra la venta de aproximadamente 24.5 millones de acciones existentes propiedad de Digi Romania, la matriz rumana de la compañía, por un valor cercano a los 137 millones de euros. Tras completarse la operación, Digi Romania mantendrá al menos aproximadamente el 80% de participación en la filial española, asegurando su posición como accionista mayoritario.
La operación incluye una opción de sobreadjudicación del 15% del tamaño base, lo que permitiría la colocación de hasta 7.695.000 acciones adicionales durante un plazo de 30 días naturales posteriores al inicio de la cotización. Barclays Bank Ireland PLC actuará como entidad estabilizadora de la operación.
Compromiso de inversores estratégicos
La operación cuenta con el respaldo de inversores de peso. Global Portfolio Investments, vehículo de inversión vinculado a la familia Domínguez de la Maza del Grupo Mayoral, ha establecido un compromiso vinculante de inversión por un monto de 100 millones de euros. Esta participación estratégica refuerza la confianza del mercado en la operación.
El anuncio previo de la división de la oferta en dos tramos se realizó el 29 de junio de 2026, estableciendo las bases de la estructura actual aprobada por la CNMV.
Destino de los recursos captados
Los fondos obtenidos a través del tramo primario serán destinados principalmente a financiar las iniciativas de crecimiento de Digi en España. La compañía planea utilizar estos recursos para continuar con sus despliegues de fibra óptica hasta el hogar y fortalecer su red móvil, siguiendo la estrategia de infraestructura propia que ha mantenido desde su llegada al mercado español.
La empresa de telecomunicaciones opera en el mercado español desde 2008, consolidándose como una alternativa competitiva en el sector con un modelo basado en red propia y precios competitivos.
Visión de la compañía sobre la cotización
Marius Varzaru, consejero delegado de Digi en España, se pronunció sobre la importancia de este proceso para la compañía:
Salir a bolsa es un hito importante y el paso natural de una compañía que lleva años creciendo en España. Lo hacemos fieles a nuestro modelo, con red propia y precios competitivos al alcance de todos, y con el Grupo DIGI Communications como accionista mayoritario. Cotizar nos da más margen para seguir invirtiendo en fibra y en red móvil, sin cambiar la forma de trabajar que mantenemos aquí desde 2008
Las declaraciones de Varzaru enfatizan la continuidad del modelo de negocio de la compañía, que no contempla cambios estratégicos tras la salida a bolsa. La cotización se presenta como un instrumento para ampliar la capacidad de inversión en infraestructura, manteniendo la filosofía empresarial que ha caracterizado a la operadora durante sus años de presencia en territorio español.
Características clave de la operación
El precio de 5.60 euros por acción establece la valoración de referencia para la entrada de Digi Spain en el mercado de valores español. La capitalización bursátil resultante de 1,662 millones de euros posiciona a la compañía dentro del segmento medio del mercado, reflejando su trayectoria de crecimiento sostenido en el sector de las telecomunicaciones.
La estructura de la operación, con su división en tramos primario y secundario, permite tanto la captación de nuevo capital para la empresa como la liquidez parcial para el accionista mayoritario rumano, sin comprometer el control corporativo de la matriz sobre la filial española.
Preguntas frecuentes
¿Cuándo comenzará el proceso de bookbuilding de Digi?
El proceso de bookbuilding dará inicio el 10 de julio de 2026, según lo aprobado por la CNMV.
¿Cuántas acciones se ofrecerán en la salida a bolsa de Digi?
La oferta inicial comprende 51.3 millones de acciones valoradas en 287 millones de euros, con una opción de sobreadjudicación de hasta 7.695.000 acciones adicionales.
¿Qué participación mantendrá Digi Romania tras la operación?
Digi Romania, la matriz rumana, mantendrá al menos aproximadamente el 80% de participación en la filial española tras completarse la salida a bolsa.
¿Para qué utilizará Digi los fondos captados?
Los aproximadamente 134 millones de euros de ingresos netos del tramo primario serán destinados principalmente a financiar iniciativas de crecimiento, despliegues de fibra hasta el hogar y red móvil.
La aprobación de la CNMV consolida el proceso que convertirá a Digi Spain en una compañía cotizada en el mercado español de valores. Con una estructura de oferta bien definida, respaldo de inversores estratégicos y un modelo de negocio consolidado durante casi dos décadas en España, la operadora de telecomunicaciones se prepara para su debut bursátil manteniendo el control mayoritario en manos de su matriz rumana.
